銀行間困境傳染及系統(tǒng)重要性與脆弱性識別——基于DebtRank算法

摘要： 基于我國各商業(yè)銀行的銀行間資產(chǎn)和銀行間負(fù)債總體數(shù)據(jù)，利用最大熵法間接推斷得到銀行間借貸關(guān)聯(lián)網(wǎng)絡(luò).在此基礎(chǔ)上，利用DebtRank算法研究了單一沖擊和共同沖擊情形下我國商業(yè)銀行損失困境的傳染過程，進(jìn)而衡量銀行的系統(tǒng)重要性和系統(tǒng)脆弱性及其影響因素.研究結(jié)果表明，在特定情形下，銀行損失困境給系統(tǒng)內(nèi)其他銀行造成的權(quán)益損失反而比銀行違約造成的損失更大.我國商業(yè)銀行沒有位于“高脆弱性/強(qiáng)重...